As ações da Nvidia sofreram uma queda acentuada nas negociações de pré-mercado na terça-feira, caindo quase 4%, para US$ 175,44 (€ 152,20), depois que surgiram relatos de que a Meta está considerando seriamente um investimento multibilionário nas unidades de processamento tensor (TPUs) do Google. Essa mudança sinaliza um interesse crescente em hardware especializado de IA em vez das unidades de processamento gráfico (GPUs) tradicionalmente dominantes, porém mais versáteis, da Nvidia.
O cenário em mudança do hardware de IA
Durante grande parte de 2023, a Nvidia deteve quase o monopólio no mercado de aceleradores de IA, em grande parte devido ao fato de suas GPUs H100 se tornarem essenciais para treinar e executar a maioria dos principais modelos de IA. No entanto, as TPUs do Google foram projetadas desde o início especificamente para aprendizado de máquina, tornando-as mais rápidas e eficientes para determinadas cargas de trabalho de IA. Embora os chips da Nvidia sejam excelentes em gráficos, jogos e computação em geral, as TPUs são focadas em tarefas de IA.
Não se trata de um chip ser “melhor” no geral; trata-se de especialização. As empresas de hiperescala como a Meta, que precisam de quantidades enormes de chips, estão procurando alternativas que possam oferecer o melhor desempenho para suas necessidades de IA. Contar apenas com a Nvidia cria riscos na cadeia de fornecimento e limita o poder de precificação.
Por que o interesse da Meta é importante
Os planos relatados pela Meta de implantar TPUs em seus data centers a partir de 2027 – e potencialmente alugar capacidade de TPU por meio do Google Cloud já no próximo ano – são um grande desenvolvimento. No ano passado, a Meta anunciou intenções de adquirir mais de 350.000 chips H100, demonstrando sua forte dependência anterior da Nvidia. Uma mudança em direção às TPUs indica que mesmo os maiores compradores estão agora diversificando para garantir um fornecimento estável e econômico de hardware de IA.
A reacção do mercado sugere que os investidores estão a reconhecer esta mudança. O domínio da GPU da Nvidia não será eliminado da noite para o dia, mas a perspectiva de aumento da concorrência está claramente impactando o sentimento. A corrida da IA não envolve um único vencedor; trata-se de garantir as melhores ferramentas para o trabalho e, cada vez mais, essas ferramentas incluem TPUs especializados do Google.
Estratégia de longo prazo do Google
Para o Google, esta é uma justificativa do seu investimento de longo prazo em TPUs. Originalmente um projeto interno que remonta a mais de uma década, o Google agora está comercializando ativamente esses chips, com o recente acordo para fornecer até um milhão de TPUs à Anthropic provando sua viabilidade. Os movimentos do mercado confirmam a estratégia do Google de transformar as TPUs em uma alternativa legítima às GPUs da Nvidia.
A ascensão das TPUs não significa o fim da participação de mercado de GPU da Nvidia, mas significa que o cenário de hardware de IA está se tornando mais competitivo.
Concluindo, o interesse da Meta nas TPUs do Google sinaliza uma mudança no mercado de aceleradores de IA, aumentando a concorrência e dando aos hiperescaladores mais opções para proteger sua infraestrutura de IA. Este desenvolvimento ressalta a importância do hardware especializado na corrida de IA e pode ter implicações de longo prazo para o domínio da Nvidia.
